INTRODUCCIÓN AL MUNDO DE LA INVERSIÓN(7/8)

Tiempo de lectura 5 minutos

Este índice fue creado en 1969 con un valor inicial de 100 puntos, en la actualidad (2025) tiene un valor de 4.500 puntos y si incluimos los dividendos tiene un valor de unos 21.500 puntos.

Esto quiere decir que la persona que hubiera invertido en 1969 y no hubiera hecho nada, habría multiplicado su inversión por 45, y el que hubiera reinvertido los dividendos habría multiplicado por 215, cifras de vértigo.

Su rentabilidad media incluyendo dividendos es del 9% (cada 8 años doblamos nuestra inversión). Es un índice con mayores rentabilidades que la media de índices.

Tiene una amplia diversificación geográfica, incluyendo las empresas más grandes de 23 países desarrollados, EEUU, Canadá, Europa Occidental, Japón…), con más de 1500 empresas. Dichas empresas son de gran y mediana capitalización, esto quiere decir que no solo abarca a las más grandes sino también a las medianas que tienen recorrido de crecimiento.

Os muestro el gráfico del índice MSCI WORLD

De un primer vistazo podemos observar elaumento exponencial de su valor a lo largo de los años, recordad que este gráfico no incluye dividendos, sólo representa el valor de las empresas que contiene el índice.

Otra conclusión importante que podemos obtener del gráfico, es que después de cada caída, el valor aumenta con más fuerza, fíjate en el año 2000 con la crisis de las punto com o en el año 2007 con la crisis financiera o en el año 2020 cuando el mundo se paró con la pandemia. Visto en perspectiva parecen pequeños tropiezos de la historia. Y es que es como en la vida, cometemos errores, nos caemos, nos levantamos, aprendemos y mejoramos. Y exactamente eso hacen las empresas, por supuesto que hay años que tienen pérdidas y hacen las cosas mal, pero aprenden, mejoran y crecen, y no cualquier empresa, si no las mejores del mundo.

Podemos ver también que en los últimos años hemos crecido mucho más que en los anteriores, y podemos hacer dos interpretaciones:

1. Pensamiento pesimista: Estamos en otra burbuja y es mejor no entrar en estos momentos.
   • Podría ser, porque las empresas no están baratas por su análisis fundamental, pero tampoco están caras como en otras burbujas.
   • Si optamos por este pensamiento, entiendo que lo mismo hubiéramos pensado en 2024, en 2023, en 2022, en 2021, en 2020 antes de la crisis y así sucesivamente desde que se supera el máximo anterior. Y hubiéramos perdido las mayores rentabilidades de la historia.
2. Pensamiento optimista: Gracias a la Inteligencia Artificial las empresas van a aumentar su productividad y con ello sus beneficios.
   • Si la Inteligencia Artificial sigue avanzando tal y como esperan la productividad de las empresas seguirá aumentando y por consiguiente su ratio de precios no están caros.
   • No hay que esperar a que la IA aumente el beneficio de las empresas, porque ya lo está haciendo, muchas de ellas ya consiguen mayor producción y reducen costes significativamente gracias a la automatización y robotización.

Evidentemente nadie, pero nadie, por mucho que escuchéis en diferentes lugares, conoce el futuro y sabe lo que va a pasar. Siempre escucharéis algún analista que acierte con el futuro, pero aunque no lo recordéis cientos de analistas han dicho una cosa y la contraria, por lo tanto, alguno de ellos acertará.

Lo único que podemos tener claro es que el mundo viene creciendo desde la Revolución Industrial entorno a un 4%, y cada vez crece más rápido. Y es lo único que tiene sentido, que cada persona que llega al mundo intenta mejorar su vida, la de los suyos y la de los demás (aunque haya una minoría que intente lo contrario), piénsalo, en tu caso ¿prefieres estar mejor o peor que ayer? ¿quieres que las enfermedades tengan cura? ¿quieres que tu coche consuma menos? ¿quieres tener una casa más cómoda? ¿quieres viajar más lejos y más rápido? ¿quieres vivir más años? etc. Pues todo esto lo conseguiremos gracias a las empresas, y no puede ser de otra manera. (Si sigues pensado que los estados proveerán y mejorará la vida de los demás puedes empezar estudiando a Ludwig Von Mises)

Ahora hablemos de números y cantidades.

Vamos a tomar una cantidad que creo que todo el mundo tiene factible ahorrar y aportar mensualmente haciendo un pequeño sacrificio.
Comenzamos con 5.000€ y una aportación mensual de 100€. Con un interés compuesto del 8% (media del mercado mundial). El cuadro sería el siguiente.

AÑOS	CAPITAL FINAL	APORTACIÓN TOTAL
5	15.200€	11.000€
10	30.200€	17.000€
15	52.200€	23.000€
20	85.000€	29.000€
25	132.000€	35.000€
30	200.000€	41.000€

Con esta tabla podemos observar el poder del interés compuesto sobre todo cuando dejamos pasar el tiempo. Y que no necesitamos aportar mucho dinero para conseguir un buen capital, siempre y cuando seamos constantes a lo largo del tiempo. Si tienes más de 60 años aun tienes mucho tiempo de capitalizar tu ahorro, si tienes entre 40 y 50 años puedes llegar a una jubilación que pocos consiguen, y si tienes menos de 40 años, tienes muchas posibilidades de ser rico, no es que sea posible llegar a ser rico, si no que, si ahorras e inviertes, es INEVITABLE.

A continuación, voy a tener en cuenta los siguientes datos que para mi son los datos mágicos a los que todo el mundo debería llegar, y que te cambian la vida desde ese momento.

El capital inicial es de 20.000€, tomo esta cantidad porque es básicamente el monto total que una persona debe tener ahorrado como mínimo para comprar una vivienda (depende del lugar) y porque es una cantidad ya considerable para comenzar a avanzar la bola de nieve. El interés compuesto el mismo (8%). El cuadro con diferentes aportaciones mensuales es el siguiente:

AÑOS	20.000€ + 0€	20.000€ + 200€	20.000€ + 500€
5	29.800€	44.500€	66.500€
10	44.400€	81.000€	136.000€
15	66.200€	135.400€	239.200€
20	98.600€	216.400€	393.100€
25	146.800€	337.000€	622.300€
30	218.600€	516.500€	963.400€

Puede que después de esta tabla no creas que es posible, que son solo números y que el papel lo aguanta todo. Pero siento decirte que no solo queda reflejado en el papel, sino también en las cuentas corrientes de aquellos que llevan años invirtiendo, que no se desviaron ni un solo centímetro de este camino, que no rompieron su disciplina en ningún momento y que a pesar de que su entorno les decía que ese dirección no era la correcta siguieron adelante, y ahora ven recompensado todo su esfuerzo.

Con esta tabla se demuestra que todo el mundo puede ser millonario, y que en tan solo dos generaciones puedes pasar de la pobreza a la riqueza. Si eres joven deja de perder el tiempo, lo mejor que puedes hacer en esta vida es ser RICO, ya sea por altruismo, para ayudar a tu familia, a tus vecinos y todos aquellos que lo necesiten, o por puro egoísmo, para fundirte todo el dinero cuando seas mayor, que también de esa manera estará ayudando a los demás, ampliarás empresas, generarás puestos de trabajo…

Si tienes más de 50 años, tu dinero puede seguir trabajando, si tienes hijos pueden llegar a ser millonarios con poco esfuerzo, y si no los tienes, en tu última etapa el dinero te ayudará a vivir mejor.